期指多空交投 气氛降温(2024年10月05日)


  昨日沪深两市勉强收红 ,煤炭、有色金属 、白酒等板块涨幅居前,但其带动效应不及周一,对指数的拉动作用较小 ,两市全天成交金额5387亿元 ,较前一交易日下降 。期市上,所有合约均收跌,主力合约贴水幅度较前一交易日小幅增加 ,但依旧维持低位,IF、IC、IH主力合约基差分别为-28.65 、-76.35 、-12.97。

  量能方面,三大品种的总成交量减少 ,总持仓量除IH合约小幅增加之外,IF和IC均减少。具体来看,IF合约总持仓量减少229手至41970手 ,IC合约总持仓量减少79手至32980手,IH合约总持仓量增加31手至23847手 。总成交量上,IF合约总成交量减少4511手至8485手 ,IC合约总成交量减少3677手至7607手,IH合约总成交量减少2278手至3660手 。IF、IC、IH合约成交持仓比分别为0.2 、0.23、0.15,较周一大幅减少 ,且处于今年以来历史低位水平 ,显示投资者交投热情大幅下降。

  主力持仓方面,前20席位在IC和IF当月合约上多空均减仓,而在IH当月合约上多空均增仓。具体看 ,前20席位在IF1611合约上多方减仓114手至22436手,空方减仓158手至22362手,而在IF1612合约上多方增仓130手 ,空方增仓140手,整体上IF合约仍以空方减仓为主 。IC1611合约多方减仓214手至14916手,空方减仓192手至15484手。前20席位在IH1611合约上多方增仓192手至13395手 ,空方增仓24手至13266手,广发期货席位在多方增仓433手。投资者态度偏多,而对IC合约态度偏空 ,现货市场交投热点集中在大盘蓝筹(爱基,净值,资讯)股 。

  市场经历周一放量上涨后,再次陷入盘整,目前上证指数已经创下了两个月以来的新高 ,并且涨至3140点附近 ,该位置存获利盘离场以及前期抛压打击压力,市场进一步上攻需要消化这些压力,短期市场将做小幅振荡盘整 ,中期来看,在宏观基本面以及流动性无明显利空的状态下,市场上行可期 ,操作上可以逢低做多IF、IH合约。(作者单位:建信期货)